협의의 부정은, 이를 회계상의 허위 및 오류로 분류하여 설명할 수 있다.
허위란 그 오류인 것을 알고 특수한 목적을 수행하기 위하여 시행되는 것으로서 사기라고도 불리고, 중대한 과실에 의하여 그 오류인 것을 알지 못하고 시행되는 불실도 또한 허위에 속하게 되는 것이다.
따라서 현재, 많은 기업에서 볼 수 있는 분식은 후술하는 바와 같이, 그 가운데 금전 또는 물품의 착복. 횡령을 수반하지 않는 허위로 이해할 수 있다고 생각한다.
오류란 오류인 것을 알지 못하고 무의식적으로 행하게 되는 과실을 말한다. 이 양자는 각기 발생원인에 따라 구별되는 것이지만, 회계상의 불실이라는 점에서는 전적으로 동등하고, 따라서 그 허위. 오류의 적발, 예방(적발보다도 예방을 중요시하지 않으면 안되는 것은 두말할 필요가 없다)에 대하여도 허위에 대한 절차와 오류에 대한 절차가 별개로 채택되는 것은 아니다.
그런데 이 양자의 구별이 중요시되는 것은 양자의 선후처치에 중대한 차이가 있는 것과 이를 적발, 예방하는데, 어렵기 때문일 것이다.
오류는 무의식적으로 시행되는 것이므로 그것이 회계전체에 미치는 영향은 경미한 것이지만 허위는 의식적으로 어떤 종류의 결과의 실현을 기재하는 것이고, 또한 그렇지 않다고 하더라도, 중대한 과실에 의한 불실이므로 그 영향이 미치는 바는 매우 크다.